Un intercambio recíproco entre seguros es una asociación no incorporada en la que los asegurados intercambian pólizas de seguro para repartir el riesgo juntando su dinero. En la configuración recíproca, la aseguradora es propiedad de los asegurados, pero está administrada por un apoderado (AIF). Los titulares de pólizas de un intercambio de seguros recíproco pueden ser individuos, sociedades o empresas y se denominan suscriptores.
Un intercambio recíproco entre seguros no es una " compañía de seguros mutuos ", que generalmente es una entidad incorporada; más bien es una asociación no incorporada de miembros suscriptores que intercambian contratos de indemnización entre sí.
Los recíprocos comenzaron en 1881 cuando los comerciantes de bienes secos en Nueva York estaban descontentos con su experiencia de pagar en exceso a las compañías de seguros para asegurar sus edificios. [1] Decidieron juntar su dinero y autoasegurarse mutuamente. Esos propietarios de tiendas tenían edificios bien mantenidos, pero a todos se les cobraban primas que no correspondían a las pérdidas potenciales de estos edificios y solo reflejaban la forma en que se clasificaba el riesgo en general en su época.
Debido a que los comerciantes estaban bien capitalizados y podían absorber ciertas pérdidas, decidieron autoasegurarse para reducir sus costos de seguro. Los suscriptores podían indemnizarse entre sí cuando un miembro sufría algún tipo de pérdida, pero eso generaba demoras en la resolución de reclamos y la emisión de pagos a los miembros afectados. Entonces comenzaron los recíprocos en forma de organizaciones de seguros para abordar este problema.
Una compañía de seguros recíproca consiste en dos entidades legales separadas: un intercambio recíproco entre seguros y un apoderado (AIF). El recíproco se utiliza para permitir a los suscriptores intercambiar contratos de indemnización entre ellos, por medio de un apoderado común, lo que les permite repartir el riesgo.
El apoderado tiene un poder notarial sobre el recíproco y está autorizado para administrar el intercambio recíproco y ejecutar las operaciones diarias del transportista, incluida la emisión de pólizas, la gestión de inversiones y el manejo de reclamos. El apoderado puede ser un individuo, una sociedad o una entidad corporativa. El apoderado recibe el pago de comisiones y honorarios. El FIA puede ser propiedad del recíproco (un recíproco propietario) o contratar a un tercero (un recíproco no propietario).