La convención de fechas de opciones de divisas es el período de tiempo entre una negociación de opciones de divisas en el mercado de divisas y el momento en que las dos partes intercambiarán las divisas para liquidar la opción. El número de días dependerá del contrato de opción, el par de divisas y el horario bancario de las divisas subyacentes. La convención ayuda a las contrapartes a comprender cuándo se realizarán los pagos para cada operación.
Además, la fecha al contado no puede caer en un feriado estadounidense para ningún par de divisas USD. Sin embargo, las operaciones de cambio de divisas pueden liquidarse en este día (por ejemplo, GBP/JPY el 4 de julio), pero se consideran operaciones de cambio de divisas.
El tiempo hasta el vencimiento generalmente se cita como "de la noche a la mañana" o en términos de una cantidad de días, semanas, meses o años. Con carácter general, la fecha de caducidad puede ser cualquier día laborable, incluso si es festivo en una o ambas monedas, excepto el 1 de enero. Existen diferentes convenciones según el período de que se trate.
Para operaciones nocturnas, la fecha de vencimiento es el siguiente día de la semana después de la fecha del horizonte, y la fecha de entrega se calcula a partir de la fecha de vencimiento de la misma manera que el spot se calcula a partir de la fecha del horizonte. Esto dará como resultado una fecha de caducidad anterior a la fecha spot.
Para una operación con un tiempo de vencimiento de v días, la fecha de vencimiento es el día v días antes de la fecha del horizonte (a menos que sea un fin de semana o el 1 de enero, en cuyo caso la fecha se adelanta a un día de la semana) y para un opere con un tiempo de vencimiento de x semanas, la fecha de vencimiento es el día 7x días antes de la fecha del horizonte (con las mismas condiciones que arriba). La fecha de entrega se calcula entonces a partir de la fecha de vencimiento de la misma forma que la fecha spot se calcula a partir de la fecha horizonte.
Para una operación con tiempo de vencimiento de y meses, la fecha de vencimiento se encuentra calculando primero la fecha al contado y luego avanzando y meses desde la fecha al contado hasta la fecha de entrega. Si la fecha de entrega es un día no laborable o un feriado de EE. UU., avance hasta encontrar una fecha de entrega aceptable. Finalmente, calcule la fecha de vencimiento utilizando una operación de "punto inverso"; por ejemplo, encuentre la fecha de vencimiento para la cual la fecha de entrega sería su lugar. Al encontrar la fecha de caducidad a partir de la fecha de entrega, debe haber un día hábil claro y un día de la semana (sin incluir el 1 de enero) en cualquier país aplicable que no sea USD/no CAD, no USD/no TRY, no USD/no -PHP, moneda que no sea USD/no RUB, que no sea USD/no KZT y que no sea USD/no PKR. Si una parte del par de divisas es una divisa no entregable, la fecha de vencimiento debe ser un día hábil de esa divisa.