El Fondo Estatal de Petróleo de la República de Azerbaiyán ( SOFAZ ) es el fondo soberano de inversión de Azerbaiyán, mediante el cual las ganancias relacionadas con la energía se acumulan y administran de manera eficiente para las generaciones presentes y futuras.
Fundado | 29 de diciembre de 1999 |
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Sede | Bakú , Azerbaiyán |
Sitio web | www.oilfund.az |
Historia
SOFAZ fue establecida de acuerdo con el Decreto No. 240 del Líder Nacional Heydar Aliyev el 29 de diciembre de 1999. El Estatuto de SOFAZ fue aprobado por el Decreto del Presidente de la República de Azerbaiyán No. 434 del 29 de diciembre de 2000. SOFAZ comenzó a operar después de la aprobación del Decreto sobre "Normas sobre la gestión de los activos en moneda extranjera del Fondo Estatal del Petróleo de la República de Azerbaiyán" por el Presidente de la República de Azerbaiyán de fecha 19 de junio de 2001. El establecimiento de SOFAZ juega un papel clave en la estrategia petrolera fundada por el líder nacional de Azerbaiyán, Heydar Aliyev .
Metas y objetivos
El objetivo principal de SOFAZ es acumular y administrar de manera prudente los ingresos del petróleo y el gas para las generaciones presentes y futuras de Azerbaiyán.
La actividad de SOFAZ está dirigida a la consecución de los siguientes objetivos:
1. Apoyar la estabilidad macroeconómica, participando en el aseguramiento de la disciplina fiscal-tributaria y la disminución de la dependencia de los ingresos petroleros al tiempo que se estimula el desarrollo del sector no petrolero;
2. Financiar importantes proyectos a escala nacional para apoyar el progreso socioeconómico;
3. Asegurar la igualdad intergeneracional con respecto a la riqueza petrolera del país, acumulando y preservando los ingresos petroleros para las generaciones futuras.
Gestión
La Junta de Supervisión , compuesta por representantes de las autoridades estatales y organizaciones públicas, realiza la supervisión general de las operaciones de SOFAZ. La Junta revisa y evalúa el borrador del presupuesto anual, el informe anual y los estados financieros de SOFAZ, junto con el informe de auditoría. Los miembros del Consejo de Supervisión son aprobados por el presidente de la República de Azerbaiyán. Los miembros de la junta actúan de forma totalmente voluntaria.
Las actividades diarias de SOFAZ son administradas por el Director Ejecutivo designado por el Presidente de la República de Azerbaiyán.
El Director Ejecutivo representa al Fondo, nombra y destituye a los empleados de SOFAZ en la forma que determina la legislación, realiza la gestión operativa de las actividades de SOFAZ, asegura la gestión e inversión de los activos de SOFAZ de acuerdo con los Lineamientos aprobados por el Presidente de la República de Azerbaiyán. La ejecución del presupuesto de SOFAZ se implementa sobre la base de los comentarios proporcionados por el Consejo de Supervisión de acuerdo con el presupuesto de SOFAZ aprobado por las Ordenanzas correspondientes del Presidente de la República de Azerbaiyán. Los activos de SOFAZ se gestionan de acuerdo con las "Normas sobre gestión de activos en moneda extranjera del Fondo Estatal de Petróleo de la República de Azerbaiyán" y la Política de Inversiones.
Ingresos de SOFAZ
Las fuentes de ingresos de SOFAZ son:
- Ingresos generados en virtud de acuerdos de producción compartida de las ventas de la participación de hidrocarburos de la República de Azerbaiyán;
- Bonificaciones pagadas bajo los términos de los acuerdos de producción compartida;
- Derechos de superficie pagados por inversionistas extranjeros por el uso de las áreas del contrato en relación con el desarrollo de recursos de hidrocarburos;
- Dividendos pagados bajo los términos de los acuerdos de producción compartida;
- Ingresos generados por el tránsito de petróleo y gas por el territorio de la República de Azerbaiyán;
- Ingresos generados por la transferencia de activos de inversores;
- Ingresos por gestión de activos SOFAZ;
- Subvenciones ;
- Otras rentas según legislación.
Gastos de SOFAZ
De conformidad con las regulaciones relacionadas con SOFAZ, los activos del Fondo pueden usarse para resolver problemas importantes que afectan a la nación y para la construcción y reconstrucción de infraestructura de importancia estratégica para apoyar el progreso socioeconómico.
Las transferencias al presupuesto estatal también constituyen un componente importante de la salida del Fondo. Una parte muy pequeña de los activos del Fondo se utiliza para cubrir los costos operativos.
De acuerdo con la Ley "Acerca del sistema presupuestario" de la República de Azerbaiyán, todos los gastos de SOFAZ, excepto los gastos operativos, se incorporan como parte de un presupuesto gubernamental anual consolidado que se presenta al Parlamento para su aprobación. En cumplimiento de esta Ley, SOFAZ solo puede ejecutar los gastos previstos por su presupuesto.
Proyectos financiados por SOFAZ
SOFAZ está financiando proyectos de escala nacional. Ellos son:
1. Participación accionaria de Azerbaiyán en el proyecto del oleoducto Baku-Tbilisi-Ceyhan Baku-Tbilisi-Ceyhan (BTC) (completado);
2. La construcción de viviendas y la mejora de las condiciones socioeconómicas de los refugiados y los desplazados internos que se vieron obligados a huir de sus tierras de origen como resultado del conflicto entre Armenia y Azerbaiyán;
3. Sistema de suministro de agua Oguz-Qabala-Baku (completado);
4. Reconstrucción del sistema de riego Samur-Absheron (completado);
5. Constitución del capital social de la Sociedad de Inversión del Estado (completado);
6. Financiamiento del ferrocarril Bakú-Tibilisi-Kars (completado);
7. Financiación del “Programa estatal sobre la educación de los jóvenes azerbaiyanos en el extranjero en los años 2007-2015” (finalizado);
8. Financiación de la participación de la República de Azerbaiyán en la construcción del proyecto de refinería de petróleo STAR en Turquía;
9. Financiar la participación de la República de Azerbaiyán en el capital legal de la CJSC del “Corredor de gas del sur”;
10. Financiación de la participación de la República de Azerbaiyán en el "Proyecto de construcción de un nuevo equipo de perforación semisumergible" (finalizado)
11.Programa estatal para aumentar la competitividad de la educación superior en Azerbaiyán en 2019-2023.
Gestión de activos
Los activos de SOFAZ se administran de acuerdo con las "Reglas sobre la administración de activos en moneda extranjera del Fondo Estatal del Petróleo de la República de Azerbaiyán" aprobadas por el Decreto Presidencial No. 511 del 19 de junio de 2001 y la "Política de Inversiones del Fondo Estatal del Petróleo de la República de Azerbaiyán". Azerbaiyán ”aprobado por decretos presidenciales anualmente. De acuerdo con la Política de Inversión, la composición por monedas de la cartera de inversiones es la siguiente, sujeta al requisito de una asignación de al menos el 90% a monedas de países con calificaciones crediticias de no menos de "A" (por Standard and Poor's, Fitch) y "A2" (por Moody's):
1. 65% en activos denominados en USD;
2. 20% en activos denominados en EUR;
3. 5% en activos denominados en libras esterlinas; y
4. hasta un 10% en activos denominados en otras monedas.
La cartera de inversiones de SOFAZ consta de las siguientes subcarteras:
1. Subcartera de obligaciones de deuda e instrumentos del mercado monetario (excluidas las inversiones en fondos de deuda no calificados): 50% de la cartera de inversiones junto con una desviación mínima mínima del 5%;
2. Subcartera de acciones: hasta el 25% de la cartera de inversiones (incluido hasta el 5% con una desviación superior máxima del 2% en fondos de capital privado y fondos de deuda sin calificación, así como coinversiones en capital privado) ;
3. Subcartera inmobiliaria: hasta el 10% de la cartera de inversiones junto con una desviación superior máxima del 2% (incluidos los bienes raíces directos, los fondos inmobiliarios y los fondos de deuda inmobiliaria no calificados);
4. Subcartera de oro: hasta el 15% de la cartera de inversiones junto con una desviación superior máxima del 3%.
Activos
Los activos de SOFAZ al 1 de abril de 2021 constituían US $ 42 761,3 millones.
Los ingresos presupuestarios de SOFAZ para el período de enero a marzo de 2021 alcanzaron AZN 3 182,1 millones, mientras que los gastos presupuestarios constituyeron AZN 2 519,9 millones.
SOFAZ - Fondo de riqueza soberana
Un Sovereign Wealth Fund (SWF) es un fondo de inversión de propiedad estatal compuesto por activos financieros como acciones, bonos, propiedades, metales preciosos u otros instrumentos financieros que se forma a partir de ingresos de recursos naturales. El término fondo soberano se utilizó por primera vez en 2005. El Grupo de Trabajo Internacional de Fondos Soberanos (IWG) anunció su establecimiento en abril de 2009 en la ciudad capital de Kuwait.
SOFAZ coopera con otros fondos soberanos en el marco del Foro Internacional de Fondos Patrimoniales Soberanos (IFSWF). IFSWF es un grupo voluntario de SWF, que se reúne, intercambia puntos de vista sobre temas de interés común y facilita la comprensión de los Principios de Santiago y las actividades de SWF. La reunión inaugural de la IFSWF se celebró en Bakú del 8 al 9 de octubre de 2009 y fue organizada por SOFAZ y el Gobierno de la República de Azerbaiyán.