Una carta de crédito ( LC ), también conocida como crédito documentario o crédito comercial bancario , o carta de compromiso ( LoU ), es un mecanismo de pago utilizado en el comercio internacional para proporcionar una garantía económica de un banco solvente a un exportador de bienes. Las cartas de crédito se utilizan ampliamente en la financiación del comercio internacional , cuando la confiabilidad de las partes contratantes no puede determinarse fácil y fácilmente. Su efecto económico es introducir un banco como asegurador que asume el riesgo de contraparte de que el comprador pague al vendedor por los bienes. [1]
La carta de crédito se utiliza en Europa desde la antigüedad. [2] Las cartas de crédito se regían tradicionalmente por normas y procedimientos internacionalmente reconocidos más que por la legislación nacional. La Cámara de Comercio Internacional supervisó la preparación de las primeras Prácticas y Aduanas Uniformes para Créditos Documentarios (UCP) en 1933, creando un marco voluntario para que los bancos comerciales lo aplicaran a las transacciones en todo el mundo. [3]
A finales del siglo XIX y principios del XX, los viajeros solían llevar una carta de crédito circular emitida por un banco relacionado, que permitía al beneficiario retirar efectivo de otros bancos a lo largo de su viaje. Este tipo de carta de crédito finalmente fue reemplazada por cheques de viajero , tarjetas de crédito y cajeros automáticos . [4]
Aunque las cartas de crédito existieron al principio sólo como documentos en papel, se emitían regularmente por telégrafo a finales del siglo XIX y por télex en la segunda mitad del siglo XX. [5] A partir de 1973 con la creación de SWIFT , los bancos comenzaron a migrar al intercambio electrónico de datos como medio de controlar costos, y en 1983 se modificó la UCP para permitir la "teletransmisión" de cartas de crédito. [6] En el siglo XXI, la gran mayoría de las LC se emitían en formato electrónico y completamente "sin papel". Las LC se estaban volviendo más comunes. [5] Marcell David Reich (comúnmente conocido como Marc Rich) popularizó el uso de cartas de crédito en el comercio de petróleo. [7]
La UCP 600 (Revisión 2007) regula las prácticas comunes de mercado dentro del mercado de cartas de crédito. [8] Define una serie de términos relacionados con las cartas de crédito que categorizan los diversos factores dentro de una transacción determinada. Estos son cruciales para comprender el papel que desempeñan las instituciones financieras en su interior. Éstas incluyen:
Una carta de crédito es un método de pago importante en el comercio internacional. Es particularmente útil cuando el comprador y el vendedor no se conocen personalmente y están separados por la distancia, diferentes leyes en cada país y diferentes costumbres comerciales. Es un método principal en el comercio internacional para mitigar el riesgo que asume un vendedor de bienes al proporcionar esos bienes a un comprador. Para ello, garantiza que se le pague al vendedor por presentar los documentos que se especifican en el contrato de venta entre el comprador y el vendedor. Es decir, una carta de crédito es un método de pago utilizado para cumplir con las obligaciones legales de pago del comprador al vendedor, haciendo que un banco pague directamente al vendedor. Por tanto, el vendedor depende del riesgo crediticio del banco, más que del comprador, para recibir el pago. Como se verá, y se observa en la Imagen 2, el banco pagará al vendedor el valor de la mercancía cuando éste proporcione instrumentos negociables , documentos que a su vez representan la mercancía. [9] [10] Tras la presentación de los documentos, las mercancías estarán tradicionalmente bajo el control del banco emisor, lo que les proporciona seguridad contra el riesgo de que el comprador (que había ordenado al banco que pagara al vendedor) le reembolse al banco. por realizar dicho pago.