El índice VDAX-NEW expresa el margen de variación - la volatilidad implícita - del DAX anticipado en el mercado de derivados . El VDAX indica en puntos porcentuales la volatilidad que se espera en los próximos 30 días para el DAX. La base para el cálculo de este índice la proporcionan los contratos de opciones de DAX. Es análogo al índice de volatilidad implícita VIX del S&P 500 .