Kara Marlene Stein es una abogada estadounidense que se desempeñó en la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC), cargo que ocupó desde agosto de 2013 hasta enero de 2019. [1] En mayo de 2013, el presidente Barack Obama la nominó para servir como miembro demócrata de la Comisión para suceder a Elisse Walter . [2] Stein fue confirmado por el Senado y comenzó en la SEC en agosto de 2013.
Kara Stein | |
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Miembro de la Comisión de Bolsa y Valores | |
En el cargo 9 de agosto de 2013-2 de enero de 2019 | |
presidente | Barack Obama Donald Trump |
Precedido por | Elisse Walter |
Sucesor | Allison Lee |
Detalles personales | |
Partido político | Democrático |
Educación | Universidad de Yale ( BA , JD ) |
Desde que dejó la SEC, Stein se ha desempeñado en la facultad de varias facultades de derecho, incluso como profesor de derecho en la Facultad de Derecho de Harvard , [3] profesor en Derecho en la Facultad de Derecho de la Universidad de Pensilvania , [4] y director de la Iniciativa de IA y mercados de capitales para el Centro de Innovación de la Facultad de Derecho de UC Hastings . [5] Stein forma parte del Grupo de Trabajo de Estabilidad Financiera de diez miembros coordinado por la Brookings Institution y la Escuela de Negocios Booth de la Universidad de Chicago . [6] También es miembro de la Junta Directiva de Investors Exchange . [7]
Educación y carrera
Stein se graduó de la Universidad de Yale en 1986 y de la Facultad de Derecho de Yale en 1991. [8] Después de su educación, Stein fue asociada en el bufete de abogados Wilmer, Cutler & Pickering (WilmerHale). [1]
Antes de ser nombrado miembro de la SEC, Stein fue asistente del senador demócrata Jack Reed de Rhode Island y ayudó a redactar la Ley Dodd-Frank de 2010 .
Actividades en la SEC
Aunque habla suavemente en público, Stein ha adoptado posturas agresivas entre bastidores para presionar por reglas estrictas de protección a los inversores en la SEC. [9]
Stein provocó un debate en la SEC y en el Congreso sobre la emisión rutinaria de exenciones a empresas que previamente habían sido sancionadas por los fiscales por mala conducta financiera.
En abril de 2014, Stein publicó un extenso desacuerdo a una exención corporativa de la SEC otorgada al Royal Bank of Scotland Group (RBS), que anteriormente había sido acusado por el Departamento de Justicia de violaciones criminales. [10] Stein argumentó que la exención de la SEC para RBS corría el riesgo de establecer una política "que algunas empresas son demasiado grandes para prohibirlas".
La disidencia ganó el aplauso de los senadores demócratas Sherrod Brown y Elizabeth Warren . [11] [12] Nuevamente en un discurso de abril de 2015, Warren criticó la política de la SEC de otorgar exenciones de "Emisor experimentado conocido", diciendo que la agencia pierde la oportunidad de disuadir el mal comportamiento cuando aprueba estas exenciones. [13]
Pero los republicanos de la SEC se han enfurecido con el uso de exenciones como otra herramienta de aplicación. [14] Stein ha disentido posteriormente a las renuncias a la SEC otorgados a BNP Paribas , Citigroup , y Oppenheimer & Co . [15]
Referencias
- ^ a b "Biografía de la SEC: Comisaria Kara M. Stein" . www.sec.gov . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ Protess, Ben (24 de mayo de 2013). "Los cambios de la SEC continúan mientras Obama nombra a dos asistentes del Senado para cargos" . The New York Times . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ "Directorio de la facultad de la Universidad de Harvard" .
- ^ "Directorio de la facultad de la Facultad de Derecho de Penn" .
- ^ "UC Hastings Center for Innovation Staff Bios" .
- ^ "Brookings Institution: anunciando nuevo grupo de trabajo de estabilidad financiera" .
- ^ "Anuncio de prensa de intercambio de inversores" .
- ^ Bajo, Carole. "Kara Stein '86, '91JD: tiro bancario" . www.yalealumnimagazine.com . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ Michaels, Dave (21 de julio de 2014). "Los fantasmas de 2008 acechan a 'Forastero' de la SEC empujando reglas estrictas" . www.bloomberg.com . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ "Declaración disidente en el asunto del Royal Bank of Scotland Group, plc, con respecto a la orden en virtud de la Regla 405 de la Ley de Valores de 1933, que otorga una exención de ser un emisor no elegible" . www.sec.gov . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ "El senador Brown insta al presidente de la SEC a dejar de otorgar exenciones de la ley de valores a los bancos con acuerdos civiles o penales o acciones de ejecución" . www.brown.senate.gov . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ Temple-West, Patrick (18 de mayo de 2015). "El aliado de Elizabeth Warren en el interior" . POLITICO . Consultado el 25 de mayo de 2015 .
- ^ Warren, Elizabeth. "La asignatura pendiente de la reforma financiera" (PDF) . Warren.senate.gov . Consultado el 26 de abril de 2015 .
- ^ Gallagher, Daniel. "Declaración sobre exenciones WKSI" . www.sec.gov . Consultado el 12 de abril de 2015 .
- ^ Stein, Kara. "Declaración disidente en el asunto de Oppenheimer & Co., Inc" . www.sec.gov . Consultado el 12 de abril de 2015 .