Un programa de amortización es una tabla que detalla cada pago periódico de un préstamo que se amortiza (generalmente una hipoteca ), según lo genera una calculadora de amortización . La amortización se refiere al proceso de liquidación de una deuda (a menudo de un préstamo o hipoteca) a lo largo del tiempo mediante pagos regulares. Una parte de cada pago es para intereses, mientras que la cantidad restante se aplica al saldo principal. El porcentaje de interés versus capital en cada pago se determina en un programa de amortización. El programa diferencia la parte del pago que pertenece al gasto por intereses de la parte utilizada para cerrar la brecha de un descuento o prima del principal después de cada pago.
Si bien una parte de cada pago se aplica tanto al interés como al saldo del principal del préstamo, la cantidad exacta que se aplica al principal varía cada vez (y el resto se destina a intereses). Un calendario de amortización indica la cantidad monetaria específica que se destina a los intereses, así como la cantidad específica que se destina al saldo del principal, con cada pago. Inicialmente, una gran parte de cada pago se dedica a intereses. A medida que vence el préstamo, una mayor parte se destina al pago del principal.
Métodos de amortización
Existen diferentes métodos que se utilizan para desarrollar un programa de amortización. Éstas incluyen:
- Línea recta (lineal)
- Saldo decreciente
- Anualidad
- Bullet (todo a la vez)
- Globo (pagos de amortización y pago final grande)
- Saldo creciente ( amortización negativa )
Los programas de amortización se ejecutan en orden cronológico . Se supone que el primer pago tiene lugar un período de pago completo después de la obtención del préstamo, no el primer día (la fecha de origen) del préstamo . El último pago cancela completamente el resto del préstamo . A menudo, el último pago será un monto ligeramente diferente al de todos los pagos anteriores.
Además de desglosar cada pago en partes de interés y principal, un programa de amortización también indica los intereses pagados hasta la fecha, el principal pagado hasta la fecha y el saldo de principal restante en cada fecha de pago.
Supuestos del calendario de amortización
Este calendario de amortización se basa en los siguientes supuestos:
Primero, se debe saber que ocurren errores de redondeo y, dependiendo de cómo el prestamista acumule estos errores, el pago combinado (principal más intereses) puede variar levemente algunos meses para evitar que estos errores se acumulen; o bien, los errores acumulados se ajustan al final de cada año o en el pago final del préstamo.
Hay algunos puntos cruciales que vale la pena señalar al hipotecar una casa con un préstamo amortizado. Primero, existe una asignación sustancialmente dispar de los pagos mensuales hacia los intereses, especialmente durante los primeros 18 años de una hipoteca a 30 años. En el siguiente ejemplo, el pago 1 asigna alrededor del 80-90% del pago total a intereses y solo $ 67.09 (o 10-20%) al saldo principal . El porcentaje exacto asignado al pago del principal depende de la tasa de interés. Hasta el pago 257 o más de dos tercios a lo largo del plazo, la asignación del pago hacia el capital y los intereses no se nivela y, posteriormente, inclina a la mayoría hacia el primero.
Para un préstamo que se amortiza completamente, con una tasa de interés fija (es decir, no variable), el pago sigue siendo el mismo durante todo el plazo, independientemente del saldo de capital adeudado. Por ejemplo, el pago en el escenario anterior seguirá siendo de $ 733,76 independientemente de si el saldo principal pendiente (no pagado) es de $ 100.000 o $ 50.000. Pagar más que la cantidad contractual mensual reduce la cantidad pendiente y, por lo tanto, el interés pagadero al prestamista; si el pago mensual contractual permanece igual, el número de pagos y el plazo del préstamo deben disminuir. Por el contrario, pagar menos del monto contractual mensual aumenta el monto pendiente y, por lo tanto, los intereses a pagar ( amortización negativa ); si el pago mensual contractual permanece igual, el número de pagos y el plazo del préstamo deben aumentar.