Un analista financiero es un profesional que realiza análisis financieros para clientes externos o internos como una característica central del trabajo. [1] El rol puede ser específicamente titulado analista de valores , analista de investigación , analista de acciones , analista de inversiones o analista de calificaciones . [2] [3] El título del trabajo es amplio: [4] [5] [6] [7] en la banca y en la industria en general, varios otros roles de analista cubren la gestión financiera y la gestión de riesgos (crediticios), en contraposición a centrarse en inversiones y valoración; estos también se tratan en este artículo. El término "analista financiero" no suele interpretarse para incluir a los analistas cuantitativos o "quants".
Los analistas financieros son empleados de fondos mutuos y de pensiones , fondos de cobertura , firmas de valores, bancos, bancos de inversión , compañías de seguros y otras empresas, y ayudan a estas compañías o sus clientes a tomar decisiones de inversión. [2] En funciones corporativas, los analistas financieros realizan análisis y modelado de presupuestos, ingresos y costos como parte de sus responsabilidades; [6] [8] [9] El análisis crediticio es también un área distinta.[10]
Los analistas financieros invariablemente usan hojas de cálculo (y paquetes de software estadístico ) para analizar datos financieros, detectar tendencias y desarrollar pronósticos; consulte Modelización financiera . El analista a menudo también se reúne con funcionarios de la empresa para conocer mejor las perspectivas de una empresa y determinar la eficacia administrativa de la empresa.
Como se mencionó, los "analistas cuantitativos" generalmente se consideran distintos de los "analistas financieros". Por lo general, los "quants" se refieren a derivados , análisis de renta fija y gestión de riesgos financieros , y se centran en modelos matemáticos en lugar de análisis relacionados con la contabilidad (compárese con modelos financieros § Finanzas cuantitativas y § Contabilidad ). Al mismo tiempo, particularmente en la banca, los "quants" a menudo trabajan en los mismos proyectos que los analistas financieros, y se ocupan de los elementos matemáticamente intensivos.
En una casa de bolsa o banco de inversión (que se analiza a continuación), el analista leerá los estados financieros de la empresa y analizará los precios de las materias primas, las ventas, los costos, los gastos y las tasas impositivas para determinar el valor de una empresa y proyectar las ganancias futuras . Sobre la base de sus resultados, redactan informes y hacen presentaciones, generalmente haciendo recomendaciones para comprar o vender una inversión o valor en particular.
Por lo general, al final de la evaluación, un analista proporcionaría una recomendación de calificación o una acción de inversión: comprar, vender o mantener el valor. Los analistas senior pueden realmente tomar la decisión de comprar o vender para la empresa o el cliente si son los responsables de administrar los activos. Otros analistas "junior" utilizan los datos para modelar y medir los riesgos financieros asociados con la toma de una decisión de inversión en particular. Consulte Investigación de valores § Trayectoria profesional .