Un analista financiero es un profesional que realiza análisis financieros para clientes externos o internos como una característica central del trabajo. [1] El puesto puede denominarse específicamente analista de valores, analista de investigación, analista de acciones, analista de inversiones o analista de calificaciones . [2] [3] El título del trabajo es amplio: [4] [5] [6] [7] en la banca y en la industria en general, varios otros roles de analista cubren la gestión financiera y la gestión del riesgo (crédito) ., en lugar de centrarse en las inversiones y la valoración; estos también se discuten en este artículo. El término "analista financiero" generalmente no incluye a los analistas cuantitativos o "quants".
Los analistas financieros son empleados de fondos mutuos y de pensiones, fondos de cobertura , firmas de valores, bancos, bancos de inversión , compañías de seguros y otras empresas, y ayudan a estas empresas o a sus clientes a tomar decisiones de inversión. [2] En roles corporativos, los analistas financieros realizan análisis y modelado de presupuestos, ingresos y costos como parte de sus responsabilidades; [6] [8] [9] el análisis de crédito es también un área distinta.[10]
Los analistas financieros utilizan invariablemente hojas de cálculo (y paquetes de software estadístico ) para analizar datos financieros, detectar tendencias y desarrollar pronósticos; consulte Modelado financiero . El analista a menudo también se reúne con funcionarios de la empresa para obtener una mejor perspectiva de las perspectivas de una empresa y para determinar la eficacia gerencial de la empresa.
Como se mencionó, los "analistas cuantitativos" generalmente se consideran distintos de los "analistas financieros". Por lo general, los "cuantitativos" se ocupan de los derivados , el análisis de renta fija y la gestión de riesgos financieros , y se centran en el modelado matemático en lugar del análisis relacionado con la contabilidad (comparar Modelado financiero § Finanzas cuantitativas y § Contabilidad ). Al mismo tiempo, particularmente en la banca, los "quants" a menudo trabajan en los mismos proyectos que los analistas financieros, lidiando con los elementos matemáticamente intensivos.
En una casa de bolsa o banco de inversión (que se analiza a continuación), el analista leerá los estados financieros de la empresa y analizará los precios de las materias primas, las ventas, los costos, los gastos y las tasas impositivas para determinar el valor de una empresa y proyectar ganancias futuras . Sobre la base de sus resultados, escriben informes y hacen presentaciones, generalmente haciendo recomendaciones para comprar o vender una inversión o valor en particular.
Por lo general, al final de la evaluación, un analista proporcionaría una recomendación de calificación o una acción de inversión: comprar, vender o conservar el valor. Los analistas senior pueden tomar la decisión de comprar o vender para la empresa o el cliente si son ellos los responsables de administrar los activos. Otros analistas "junior" utilizan los datos para modelar y medir los riesgos financieros asociados con la toma de una decisión de inversión en particular. Ver Investigación de valores § Trayectoria profesional .