El Sistema de Transferencia Automatizada de la Cámara de Compensación , o CHATS , es un sistema de liquidación bruta en tiempo real (LBTR) para la transferencia de fondos en Hong Kong . Es operado por Hong Kong Interbank Clearing Limited , una compañía privada de propiedad conjunta de la Autoridad Monetaria de Hong Kong (HKMA) y la Asociación de Bancos de Hong Kong . Las transacciones en cuatro denominaciones de moneda se pueden liquidar utilizando CHATS: dólar de Hong Kong , renminbi , euro y dólar estadounidense . [1]En 2005, el valor de las transacciones CHATS en dólares de Hong Kong ascendió a un promedio de 467.000 millones de dólares de Hong Kong por día, lo que representó un tercio del Producto Interno Bruto (PIB) anual de Hong Kong ; el valor total de las transacciones ese año fue 84 veces el PIB de Hong Kong. [2]
Historia
Antes del lanzamiento de CHATS como sistema LBTR, las liquidaciones interbancarias en Hong Kong se basaban en un sistema multinivel que liquidaba sobre una base neta diaria. Cerca de 170 bancos llegaron a acuerdos con diez bancos compensadores. Estos diez bancos, a su vez, llegaron a un acuerdo con Hongkong Bank , que luego llegó a un acuerdo con la HKMA de forma individualizada. El Hongkong Bank actuó como cámara de compensación bajo este sistema, liquidando los pagos en sus libros sobre una base neta al día siguiente de las transacciones. La HKMA decidió que esto no cumplía con los estándares internacionales establecidos por el Comité de Sistemas de Pago y Liquidación del G10 ; Tras un estudio de viabilidad de seis meses, en junio de 1994, decidió desarrollar CHATS como un sistema LBTR. [3]
Después de dos años de desarrollo, los CHATS para dólares de Hong Kong se lanzaron el 9 de diciembre de 1996. [4] Los CHATS para dólares estadounidenses y euros se lanzaron el 21 de agosto de 2000 y el 28 de abril de 2003, respectivamente. [5] [6] En julio de 2007, también se lanzaron los servicios de pago regionales de CHATS para vincular a todos los participantes en las tres versiones diferentes de CHATS para transacciones que implican cambio de divisas. [7]
Características
CHATS, al igual que otros sistemas LBTR, liquida las transacciones de pago sobre una base "en tiempo real" y "bruta"; los pagos no están sujetos a ningún período de espera y cada transacción se liquida de manera individualizada, de modo que no se agrupa con otras transacciones. Es un sistema de un solo nivel en el que los participantes se liquidan con una cámara de compensación central. Los pagos son definitivos, irrevocables y liquidados inmediatamente si la cuenta de liquidación del participante con la cámara de compensación tiene fondos suficientes. El sobregiro diurno no se ofrece en CHATS; los pagos que no se pueden liquidar debido a fondos insuficientes se ponen en cola. Los bancos pueden modificar, cancelar y volver a secuenciar los pagos en sus colas. [3] [4]
Los bancos pueden obtener liquidez intradía sin intereses a través de acuerdos de recompra (repos). Esto evita que los bancos tengan que mantener grandes saldos en sus cuentas de liquidación, que no devengan intereses, para cubrir sus pagos. Los repos intradiarios que no se revierten al final del día hábil se contabilizan como préstamos a un día. [3] [4]
Para acceder a las funciones del sistema RTGS, los bancos deben conectarse a la red SWIFT para iniciar / recibir instrucciones de pago y acceder al eMBT proporcionado por HKICL para realizar funciones administrativas a las respectivas instrucciones de pago. [4]
CHATS en dólares de Hong Kong
La HKMA, que es la institución bancaria central de Hong Kong , actúa como cámara de compensación para los CHATS en dólares de Hong Kong (HKD). Todos los bancos autorizados en Hong Kong mantienen cuentas de liquidación en HKD con la HKMA y, a partir de junio de 2000, los bancos con licencia restringida "con una clara necesidad comercial" también pueden abrir cuentas de liquidación con la HKMA. [4] El volumen de transacciones en HKD CHATS en 2007, en número bruto de transacciones, ascendió a 5.499.494. [8] El valor total de todas las transacciones realizadas en el mismo año fue de aproximadamente 217 billones de dólares de Hong Kong. [9] Al 28 de diciembre de 2015, hay 156 bancos participantes con HKD CHATS. [10]
CHATS en dólares estadounidenses
A diferencia de HKD CHATS, la cámara de compensación de CHATS en dólares estadounidenses (USD) es un banco comercial, Hongkong and Shanghai Banking Corporation (HSBC). Además de obtener repos intradía para la liquidación de pagos, los bancos participantes también pueden obtener liquidez intradía a través de un servicio de descubierto proporcionado por HSBC. Los bancos de Hong Kong no están obligados a participar en USD CHATS; pueden optar por unirse como participantes directos o indirectos. Los participantes directos mantienen cuentas de liquidación en USD con HSBC para transacciones de pago en CHATS. Los participantes indirectos deben realizar sus transacciones de pago a través de participantes directos. Además, existe una categoría de membresía llamada Usuarios de CHATS indirectos donde sus bancos también realizan sus transacciones de pago a través de participantes directos. [5] [11] El volumen de transacciones en USD CHATS en 2007, en número bruto de transacciones, ascendió a 2.121.058. [12] El valor total de todas las transacciones realizadas en el mismo año fue de alrededor de 2.127 millones de dólares EE.UU. [13] Al 28 de diciembre de 2015, USD CHATS tiene 100 bancos miembros participantes directos, 24 bancos miembros participantes indirectos, 87 bancos miembros usuarios indirectos de CHATS y ocho bancos miembros usuarios terceros. [11]
Euro CHATS
Euro CHATS está estructurado de manera similar a USD CHATS. Su cámara de compensación es también un banco comercial, Standard Chartered Hong Kong . Los bancos participantes pueden obtener liquidez intradía a través de un servicio de sobregiro proporcionado por Standard Chartered Bank. Al igual que en USD CHATS, los bancos de Hong Kong no están obligados a participar en Euro CHATS. Euro CHATS tiene dos categorías de miembros, Participantes Directos y Usuarios de CHATS indirectos; funcionan de la misma manera que las categorías en USD CHATS. [6] El volumen de transacciones en Euro CHATS en 2007, en número bruto de transacciones, ascendió a 18.169. [14] El valor total de todas las transacciones realizadas en el mismo año fue de unos 280 000 millones de euros. [15] Al 28 de diciembre de 2015, Euro CHATS tiene 37 bancos miembros participantes directos y 18 bancos miembros usuarios indirectos de CHATS. [dieciséis]
CHATS en renminbi
CHATS utiliza al Bank of China (Hong Kong) como su cámara de compensación para liquidar los pagos en renminbi. El Banco de China tiene una cuenta de liquidación en el Sistema Nacional de Pagos Anticipados de China (CNAPS), lo que permite que CHATS en renminbi funcione de manera efectiva como una extensión del sistema chino.
Ver también
- Sistema de pago más rápido , un sistema LBTR más nuevo, más económico y de 24 horas al día para el público en general en Hong Kong, que también admite transferencias de fondos desde, hacia o entre operadores de pago electrónico y billetera digital .
- Sistema de Pagos Interbancarios de la Cámara de Compensación
- Fedwire
- Sistemas de asentamiento de la India
- OBJETIVO
- Sociedad de Telecomunicaciones Financieras Interbancarias Mundiales
Referencias
- ^ "Servicios financieros" (PDF) . Departamento de Servicios de Información, RAE de Hong Kong. Noviembre de 2007 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Sistemas de pago LBTR" . Consejo de Desarrollo Comercial de Hong Kong. 6 de julio de 2006 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ a b c Norman TL Chan, director ejecutivo adjunto de la Autoridad Monetaria de Hong Kong (11 de junio de 1997). "Hong Kong - CHATS" . Autoridad Monetaria de Hong Kong . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ a b c d e "Sistema de Liquidación Bruta en Tiempo Real" . Hong Kong Interbank Clearing Limited . Consultado el 22 de enero de 2016 .
- ^ a b "Sistema de compensación de dólares estadounidenses en Hong Kong" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original el 18 de septiembre de 2008 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ a b "Sistema de compensación de euros en Hong Kong" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original el 18 de septiembre de 2008 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Novedad 2007" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original el 18 de septiembre de 2008 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Estadísticas del volumen de transacciones de compensación de HKD" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 12 de abril de 2007 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Estadísticas del valor de la transacción de compensación de HKD" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 26 de abril de 2010 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Lista de miembros compensadores de HKD al 28 de diciembre de 2015" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 4 de marzo de 2016 . Consultado el 13 de enero de 2016 .
- ^ a b "Lista de Participantes de Compensación en USD al 28 de diciembre de 2015" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 4 de marzo de 2016 . Consultado el 13 de enero de 2016 .
- ^ "Estadísticas del volumen de transacciones de compensación en USD" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 12 de abril de 2007 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Estadísticas del valor de la transacción de compensación en USD" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 26 de abril de 2010 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Estadísticas de volumen de transacciones de compensación en euros" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 11 de abril de 2007 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Estadísticas del valor de la transacción de compensación en euros" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 12 de abril de 2007 . Consultado el 15 de septiembre de 2008 .
- ^ "Listado de participantes en la compensación de euros a 28 de diciembre de 2015" . Hong Kong Interbank Clearing Limited. Archivado desde el original (PDF) el 19 de septiembre de 2015 . Consultado el 13 de enero de 2016 .