Damiano Brigo (nacido en Venecia, Italia en 1966) es matemático aplicado y presidente de Finanzas Matemáticas en el Imperial College de Londres . Es conocido por sus investigaciones en teoría de filtrado y finanzas matemáticas .
Resultados principales
Brigo inició su trabajo con el desarrollo, con Bernard Hanzon y Francois Le Gland (1998), de los filtros de proyección, una familia de filtros no lineales aproximados basados en el enfoque de la geometría diferencial de la estadística, también relacionado con la geometría de la información . [1] Con Fabio Mercurio (2002-2003), ha mostrado cómo construir ecuaciones diferenciales estocásticas consistentes con modelos mixtos, aplicándolo al modelado de sonrisas de volatilidad en el contexto de modelos de volatilidad local . [2] [3] Con Aurelien Alfonsi (2005), Brigo introdujo nuevas familias de distribuciones multivariadas en estadística a través del concepto de función de cópula periódica . Desde 2002, Brigo contribuyó al modelado de derivados crediticios y la valoración del riesgo de contraparte, mostrando con Pallavicini y Torresetti (2007) cómo los datos implicaban una probabilidad no despreciable de que varios nombres incumplieran juntos, mostrando algunos grandes grupos de incumplimiento y un riesgo concreto de altas pérdidas en la deuda garantizada. obligaciones antes de la crisis financiera de 2007-2008 . Este trabajo se actualizó en 2010 y dio lugar a un volumen para Wiley, mientras que en 2013 apareció un volumen sobre la teoría no lineal de valoración actualizada, incluidos los efectos crediticios, [4] modelos de garantías y costes de financiación. En general, Brigo fue autor de más de setenta publicaciones y coautor del libro Modelos de tasas de interés: teoría y práctica para Springer-Verlag, que rápidamente se convirtió en una referencia internacional para la modelación dinámica estocástica de tasas de interés en finanzas. Brigo ha sido el autor más citado en la sección técnica de la influyente revista Risk Magazine en 2006, 2010 y 2012. [5]
Afiliaciones actuales y pasadas
Brigo fue nombrado presidente de Finanzas Matemáticas en el Departamento de Matemáticas del Imperial College de Londres en 2012. También es Director del Instituto Capco . Anteriormente ocupó la Cátedra Gilbart de Matemáticas Financieras en King's College London (2010-2012) y trabajó como Director Gerente en Fitch Solutions en Londres (2007-2010). Tiene un doctorado en Filtrado Estocástico No Lineal con Método Geométrico Diferencial de la Universidad Libre de Amsterdam .
Publicaciones Seleccionadas
- Brigo, D, Morini, M. y Pallavicini, A, Riesgo de crédito de contraparte, garantía y financiación, con casos de fijación de precios para todas las clases de activos. Wiley, 2013.
- Brigo, D, Pallavicini, A, y Torresetti, R, Modelos crediticios y la crisis: un viaje hacia CDO, cópulas, correlaciones y modelos dinámicos. Wiley, 2010.
- Brigo, D, Mercurio, F, Interest Rate Models: Theory and Practice - with Smile, Inflation and Credit, Heidelberg, Springer Verlag, 2001, 2da edición 2006.
- Brigo, D, Hanzon, B, LeGland, F, Un enfoque geométrico diferencial para el filtrado no lineal: El filtro de proyección, IEEE T AUTOMAT CONTR, 1998, Vol: 43, Páginas: 247 - 252, ISSN 0018-9286
- Brigo, D, Hanzon, B, Le Gland, F, Filtrado no lineal aproximado por proyección sobre variedades exponenciales de densidades, BERNOULLI, 1999, Vol: 5, Páginas: 495 - 534, ISSN 1350-7265
- Brigo, D, Sobre SDE con leyes marginales que evolucionan en familias exponenciales de dimensión finita, STAT PROBABIL LETT, 2000, Vol: 49, Pages: 127-134, ISSN 0167-7152
- Brigo, D, Diffusion Processes, Manifolds of Exponential Densities, and Nonlinear Filtering, En: Ole E. Barndorff-Nielsen y Eva B. Vedel Jensen , editor, Geometry in Present Day Science, World Scientific, 1999
- Brigo, D, Mercurio, F, Lognormal-blend dynamics y calibración para sonrisas de volatilidad del mercado, International Journal of Theoretical and Applied Finance, 2002, Vol: 5, Pages: 427 - 446
- Brigo, D, Mercurio, F, Sartorelli, G, Alternative asset-price dynamics and volatility smile, QUANT FINANC, 2003, Vol: 3, Pages: 173-183, ISSN 1469-7688
- Alfonsi, A, Brigo, D, Nuevas familias de cópulas basadas en funciones periódicas, COMMUN STAT-THEOR M, 2005, Vol: 34, Pages: 1437-1447, ISSN 0361-0926
- Brigo, D, Alfonsi, A, Calibración de swap de incumplimiento crediticio y fijación de precios de derivados con el modelo de intensidad estocástica SSRD, FINANC STOCH, 2005, Vol: 9, Páginas: 29 - 42, ISSN 0949-2984
- Brigo, D (2008), CDS Options through Candidate Market Models and the CDS-Calibrated CIR ++ Stochastic Intensity Model, En: Wagner, N., editor, Credit Risk: Models, Derivatives and Management, Taylor & Francis, 2008
- Brigo, D, Pallavicini, A, Torresetti, R, (2007) Extensión basada en clústeres de la dinámica de pérdida de Poisson generalizada y consistencia con nombres únicos, International Journal of Theoretical and Applied Finance , Vol: 10
- Brigo, D., Pallavicini, A. (2007). Riesgo de contraparte bajo correlación entre incumplimiento y tasas de interés. En: Miller, J., Edelman, D. y Appleby, J. (Editores), Numerical Methods for Finance, Chapman Hall.
Referencias
- ^ Informe científico de la Agencia de Investigación de Defensa de Suecia, http://www.foi.se/ReportFiles/foir_1074.pdf Archivado el 3 de marzo de 2016 en Wayback Machine .
- ^ Fengler, MR (2005), Modelado semiparamétrico de volatilidad implícita, Springer Verlag, Berlín.
- ^ Musiela, M. y Rutkowski, M. (2004), Métodos de martingala en el modelado financiero, segunda edición, Springer Verlag, Berlín.
- ^ ¿Basilea se equivocó en sus números? The Banker, suplemento semanal del Financial Times, 21 de junio de 2011.
- ^ Grados de influencia, revista Risk, diciembre de 2012, página 71.