Un sistema de pago es cualquier sistema utilizado para liquidar transacciones financieras a través de la transferencia de valor monetario . Esto incluye las instituciones , instrumentos , personas, reglas, procedimientos, estándares y tecnologías que hacen posible su intercambio. [1] [2] Un tipo común de sistema de pago, denominado red operativa, vincula las cuentas bancarias y permite el intercambio monetario mediante depósitos bancarios . [3] Algunos sistemas de pago también incluyen mecanismos de crédito , que son esencialmente un aspecto diferente del pago.
Los sistemas de pago se utilizan en lugar de ofrecer efectivo en transacciones nacionales e internacionales. Este consiste en un importante servicio que brindan los bancos y otras instituciones financieras. Los sistemas de pago tradicionales incluyen instrumentos negociables como giros (por ejemplo, cheques) y créditos documentarios como cartas de crédito . Con la llegada de las computadoras y las comunicaciones electrónicas, han surgido muchos sistemas alternativos de pago electrónico. El término pago electrónico se refiere a un pago realizado de una cuenta bancaria a otra utilizando métodos electrónicos y renunciando a la intervención directa de los empleados del banco. [4] El pago electrónico definido estrictamente se refiere al comercio electrónico—un pago por comprar y vender bienes o servicios ofrecidos a través de Internet , o en general a cualquier tipo de transferencia electrónica de fondos .
Los sistemas de pago modernos utilizan sustitutos del efectivo en comparación con los sistemas de pago tradicionales. Esto incluye tarjetas de débito, tarjetas de crédito , transferencias electrónicas de fondos, créditos directos , débitos directos , banca por Internet y sistemas de pago de comercio electrónico .
Los sistemas de pago pueden ser físicos o electrónicos y cada uno tiene sus propios procedimientos y protocolos. La estandarización ha permitido que algunos de estos sistemas y redes crezcan a escala mundial, pero aún existen muchos sistemas específicos de países y productos. Ejemplos de sistemas de pago que están disponibles a nivel mundial son las redes de tarjetas de crédito y cajeros automáticos (ATM). También se utilizan otras formas específicas de sistemas de pago para liquidar transacciones financieras de productos en los mercados de acciones, mercados de bonos, mercados de divisas, mercados de futuros, mercados de derivados, mercados de opciones.. Adicionalmente, existen formularios para transferir fondos entre instituciones financieras. A nivel nacional, esto se logra mediante el uso de una cámara de compensación automatizada y sistemas de liquidación bruta en tiempo real (LBTR). A nivel internacional, esto se logra utilizando la red SWIFT .
Un sistema de pago nacional eficiente reduce el costo de intercambiar bienes, servicios y activos. Es indispensable para el funcionamiento de los mercados interbancarios, monetarios y de capitales. Un sistema de pago débil puede afectar severamente la estabilidad y la capacidad de desarrollo de una economía nacional. Tales fallas pueden resultar en un uso ineficiente de los recursos financieros, una distribución desigual de los riesgos entre los agentes, pérdidas reales para los participantes y una pérdida de confianza en el sistema financiero y en el uso mismo del dinero. [5] La eficiencia técnica del sistema de pagos es importante para el desarrollo de la economía.
Un sistema de cámara de compensación automatizada (ACH) procesa transacciones en lotes, almacenándolas y transmitiéndolas en grupos. Una ACH se considera un sistema de liquidación neta , lo que significa que la liquidación puede retrasarse. Esto plantea lo que se conoce como riesgo de liquidación .